Razlike između dionica i uzajamnih fondova
Ključna razlika između dionica i uzajamnih fondova je ta što je dionica izraz koji se koristi za predstavljanje dionica koje posjeduje osoba u jednoj ili više tvrtki na tržištu, što ukazuje na vlasništvo osobe u tim tvrtkama, dok uzajamni fondovi je koncept u kojem društvo za upravljanje imovinom udružuje sredstva različitih ulagača i ulaže ih u portfelj različite imovine s investitorima koji imaju udjele u fondu za svoj uloženi novac.
Ova se tema usredotočuje na unovčavanje novca u kratkom razdoblju. Ulagači mogu koristiti te načine za brzi povrat ulaganja ili ga zadržati dulje vrijeme.
- Dionica označava posjedovanje udjela u korporaciji koji predstavlja dio imovine ili zarade tvrtke. Svaka osoba koja je voljna dati doprinos kapitalu društva može imati udio ako je dostupan široj javnosti.
- S druge strane, uzajamni fond uključuje udruživanje malih ušteda različitih ulagača i u skladu s tim ulaže na tržište dionica kako bi prikupio povrat početnog ulaganja. Ta se ulaganja mogu izvršiti u dionice, obveznice ili kombinaciju više vrijednosnih papira, kako je navedeno u njihovom Prospektu. Pogledajmo njihove razlike dubljim razumijevanjem ovih putova ulaganja.
Dionice u odnosu na uzajamne fondove Infographics
Ključne razlike
- Dionica je skup dionica u vlasništvu pojedinog investitora koji pokazuje njihov udio u vlasništvu u imovini i dobiti korporacije. S druge strane, uzajamni fondovi predstavljaju skup novca nekoliko malih ulagača, koji se dalje ulažu u portfelj imovine. Uključuju kapital, dug ili druge instrumente tržišta novca.
- Učinak dionica ovisi o ukupnom učinku tvrtke u koju se ulaže i sektoru. Razni makroekonomski čimbenici mogu imati izravan utjecaj. Učinak uzajamnih fondova ovisi o makroekonomskim čimbenicima, ali vještine upravitelja fondova i fond vrijednosnih papira mogu pomoći u održavanju stabilnih i redovitih prinosa.
- Upravni odbor određuje strategije dionica. Može se mijenjati u skladu s prevladavajućim uvjetima i vještinama redatelja. Suprotno tome, u uzajamnim fondovima pravila i propisi navedeni su prema Prospektu crvene haringe. Bitno je poštivati pravila prema Prospektu, jer je cilj pobijediti prinose koje nudi tržište, a da nema utjecaja na uloženi iznos glavnice.
- Dionice predstavljaju vlasnički udio za ulagače, dok uzajamni fondovi nude djelomično vlasništvo nad ukupnom košaricom vrijednosnih papira.
- Ulagač je pojedinačno odgovoran za upravljanje i upravljanje dionicama ili se to može učiniti imenovanjem burzovnog mešetara. Suprotno tome, uzajamnim fondovima u ime investitora upravlja profesionalni upravitelj fondova.
- Komponenta rizika u slučaju dionica veća je jer je smjer ulaganja u jednoj tvrtki. Suprotno tome, uzajamni fondovi nude prednost diverzifikacije, nudeći tako robusne mogućnosti zarade u slučaju neuspjeha u jednoj tvrtki ili sektoru.
- Trgovanje dionicama može se odvijati u bilo koje doba dana, uključujući unutardnevno trgovanje po postojećoj cijeni, dok se uzajamnim fondovima trguje samo jednom dnevno, vjerojatno na kraju dnevne osnove u kojoj je NAV finaliziran.
- Pojedinačna cijena dionice pomnoži se s brojem dionica koje određuju vrijednost dionica koje posjeduje investitor. S druge strane, vrijednost uzajamnih fondova može se izračunati dolaskom do NAV-a, što je ukupna vrijednost imovine umanjena za troškove.
- Dionice se redovito vraćaju u obliku zarađene dividende i mogu se razlikovati ovisno o učinku tvrtke i odlukama uprave. Uzajamni fondovi imaju za cilj ponuditi redovitu dividendu investitorima i više od one koja se nudi na tržištu. Oni također daju pravodobnu izjavu o uspješnosti cjelokupnog fonda, što pomaže investitorima u donošenju odluka.
- Dioničar je izravno odgovoran za prinos na tržištu dionica jer investitor izravno upravlja istim, dok upravitelj fonda nije izravno odgovoran za rezultate. Međutim, njihov osobni priraštaj i provizija ovise o sredstvima kojima upravljaju.
Usporedna tablica
| Osnova za usporedbu | Dionice | Investicijski fondovi | ||
| Značenje | Skupina dionica u vlasništvu investitora koji ukazuje na vlasništvo u korporaciji | Fondom kojim upravlja AMC (Društvo za upravljanje imovinom) udružujući sredstva investitora i ulažući u portfelj imovine. | ||
| Vlasništvo | Dionice tvrtke | Dionice fonda | ||
| Konačno ulaganje | Izravno na burzi | U fondu kroz koji se usmjerava ulaganje. | ||
| Upravljanje | Investitor | Upravitelj fonda | ||
| Rizik | Visoko | Relativno niska zbog profesionalnog upravljanja | ||
| Određivanje vrijednosti | Cijena dionice na burzi | NAV (neto vrijednost imovine) | ||
| Trgovanje | Tijekom dana po prevladavajućoj cijeni | Samo jednom općenito na kraju dana | ||
| Provizija | Plaća se kada se trguje dionicama | Oni mogu biti u obliku tereta ili praznog hoda. Provizija se može platiti na ulazu ili na izlazu ili oba puta. |
Zaključak
Bez obzira je li ulaganje u dionice ili uzajamni fond potpuno osobna odluka, treba razumjeti prednosti i nedostatke povezane sa svakom od mogućnosti. Obje su opcije prikladne za male ulagače s ograničenim ulaganjima. Iako dionice pružaju mogućnost izravnog ulaganja na tržištu dionica, treba redovito pratiti učinke kako bi se odlučilo za budući tijek akcije. Investitor u potpunosti snosi rizik i nagrade.
S druge strane, uzajamni fondovi pružaju jastuk diverzifikacije u košarici. Korisno je jer se rizik širi i u slučaju da jedan sektor prolazi kroz tešku fazu. Osim toga, tim sredstvima upravljaju profesionalci u okviru opredijeljenih strategija. Stoga se investitori mogu osloboditi stalnog praćenja ulaganja.
Stoga, ovisno o sposobnosti preuzimanja rizika i terminu ulaganja, ulagači će razmotriti jednu ili obje mogućnosti. Također se mora uzeti u obzir aspekt trajanja jer se i dionice i uzajamni fondovi mogu držati kratkoročno, srednjoročno ili dugoročno.